Tavoitteena tuottoa kaikissa markkinatilanteissa

Vuoden 2024 Nordic Hedge Awards -gaalassa Managed Futures -rahasto palkittiin toista vuotta peräkkäin parhaiten menestyneenä rahastona kategoriassa Paras pohjoismainen Managed Futures / CTA-rahasto. Palkinto seurasi poikkeuksellisen vahvaa vuotta, jolloin rahaston tuotto oli vaikuttava, 13,8 prosenttia*, markkinaympäristössä, jossa monet muut trendejä seuraavat CTA-strategiat (sijoitusstrategia, joka pyrkii hyötymään sekä nousevista että laskevista hinnoista eri omaisuusluokissa) kamppailivat tuloksenteon kanssa. Myönteinen kehitys on jatkunut myös vuonna 2025, ja rahaston tuotto on tähän mennessä ollut 9,3 prosenttia (1.1.–31.10.2025). 

Vuonna 2019 lanseerattu rahasto on systemaattinen multistrategiarahasto, joka hyödyntää tekoälyä sijoitustoiminnassaan. Rahasto sijoittaa osake-, korko-, ja valuuttamarkkinoille ja hyödyntää dynaamista riskinottoa sekä markkinaolosuhteiden mallintamista. Näin rahasto pyrkii valitsemaan kuhunkin markkinatilanteeseen parhaiten sopivat sijoitusstrategiat. Systemaattisen ja dataan perustuvan lähestymistavan avulla voidaan päivittäin optimoida kulloiseenkin markkinaympäristöön soveltuva portfolio, joka pohjautuu rahaston tekemiin ennusteisiin markkinoiden suunnasta eri omaisuusluokissa.  

Strategia, joka mukautuu markkinoihin 

Managed Futures -rahasto on osoittanut vahvuutensa tuottamalla positiivista tuottoa markkinoiden suunnasta riippumatta. Tämän onnistumisen taustalla on rahaston monipuolinen strategia, joka on kyennyt hyötymään myös markkinoiden laskuista. Trendien seuraaminen on keskeinen osa kokonaisuutta, mutta rahaston vahvuus piilee myös siinä, että se yhdistää useita toisiaan täydentäviä strategioita yhteen systemaattiseen viitekehykseen. 

”Yhdistämällä strategioita, jotka hyödyntävät esimerkiksi trendien seuraamista, kausivaihteluita sekä korkoeroja, rahasto pyrkii siihen, että sillä on joka päivä olemassa olevaan markkinaympäristöön soveltuva portfolio”, kertoo rahaston salkunhoitaja Ville Rantanen. 

Strategian ytimessä on dynaaminen allokointijärjestelmä, joka mukautuu jatkuvasti muuttuvaan markkinaympäristöön ja painottaa kulloiseenkin tilanteeseen parhaiten sopivia strategioita. Tämä sopeutumiskyky on ollut ratkaisevaa rahaston menestykselle, mahdollistaen vahvan tuloksen niin selkeissä trendimarkkinoissa kuin haastavammissa ympäristöissä.  

Systemaattisuus ja objektiivisuus toiminnan ytimessä 

Rahasto toimii systemaattisen sijoitusprosessin mukaisesti, jossa päätökset perustuvat dataan ja selkeästi määriteltyihin sijoitusmalleihin subjektiivisten näkemysten sijaan. Tämä lähestymistapa tukee johdonmukaisuutta ja kykyä navigoida markkinoilla myös epävarmoina aikoina. 

Tekoälyllä on keskeinen rooli sijoitusprosessin tukemisessa. Se auttaa rahastoa mukautumaan ja reagoimaan markkinoiden muutoksiin. Hyödyntämällä kehittyneitä datalähtöisiä strategioita, rahasto pystyy seuraamaan globaalisti useita eri omaisuusluokkia ja tunnistamaan niistä monipuolisesti sijoitusmahdollisuuksia. 

Systemaattinen ja sääntöpohjainen sijoitusstrategia perustuu datan ja matemaattisten mallien hyödyntämiseen sijoituspäätösten tekemisessä. Siinä missä ihmisen tekemiin päätöksiin voivat vaikuttaa kognitiiviset vinoumat ja tunteet, mallit auttavat edistämään sijoituspäätösten objektiivisuutta, johdonmukaisuutta ja toistettavuutta. Tekoäly vahvistaa tätä rakennetta entisestään käsittelemällä valtavia tietomääriä osake-, korko- ja valuuttamarkkinoilta sekä tunnistamalla sijoitusmahdollisuuksia, joita yksittäinen ihminen ei ehtisi huomaamaan. 

”Tämän systemaattisen prosessin vahvuus on sen objektiivisuus. Siinä missä ihmiset voivat joutua epävarmuuden tai tunteiden ohjaamiksi, toimintamallimme soveltavat samoja kurinalaisia periaatteita kerta toisensa jälkeen. Näin muodostuu johdonmukainen ja toistettava sijoitusprosessi, johon voi luottaa erilaisissa markkinaympäristöissä”, painottaa Rantanen. 

Kenelle rahasto sopii? 

Rahasto on houkutteleva vaihtoehto sijoittajille, joilla on korkeampi riskiprofiili ja jotka etsivät laajaa hajautusta, pitkän aikavälin tuottoa sekä suhteellista vakautta erilaisissa markkinaolosuhteissa. Adaptiivinen strategia voi toimia suojamekanismina markkinoiden voimakkaissa heilahteluissa, auttaen tasapainottamaan sijoittajan salkkua sekä parantamaan niiden kokonaistuottoja.  

Markkinaympäristössä, jossa luottoriskipreemiot ovat matalat, korot laskevat ja osakemarkkinoiden arvostukset ovat korkeita, monet sijoittajat hakevat hajautusta perinteisten sijoitusstrategioiden ulkopuolelta. Trendinseuranta mahdollistaa rahaston hyötymisen sekä nousevista että laskevista markkinoista, ja sen multistrateginen rakenne vähentää riippuvuutta yksittäisistä trendeistä ja strategioista. 

Näiden ominaisuuksien ansiosta rahasto voi toimia erinomaisena täydentäjänä perinteisille osake- ja korkosijoituksille, ja sen alhainen korrelaatio sekä perinteisiin että muihin vaihtoehtoisiin sijoituksiin lisää hajautushyötyä sijoittajan portfoliossa.  

*Tuotto vuonna 2024.